Евро и фунт рискуют упасть ниже (Недельный обзор)
На прошлой неделе пара евро/доллар возобновила снижение, а поступавшая макроэкономическая статистика по Германии и еврозоне не смогла этому помешать. Промышленное производство в еврозоне остается на низком уровне, сальдо торгового баланса оказалось ниже прогнозного значения, производство в строительном секторе упало, а потребительская инфляция не подает признаков ускорения. В результате пара евро/доллар снова оказалась ниже уровня 1.3618 и пробила поддержку в районе 1.3545. Несомненно, снижение Европейским Центробанком процентных ставок, а также введение отрицательной ставки по депозитам являются долгосрочными негативными факторами для единой валюты, предполагающими развитие нисходящего тренда по ней.
В отличие от евро, снижение британского фунта было недолгим, а после выхода данных по потребительской инфляции, показавших ее ускорение, фунт в паре с долларом США был снова выкуплен, благодаря чему взлетел выше 71-й фигуры и протестировал отметку 1.7192. Больший, чем прогнозировалось, рост индекса потребительских цен в Великобритании поддерживает ожидания повышения Банком Англии процентной ставки уже в этом году или в начале следующего. Тем не менее, продолжения роста не последовало, и фунт, оказавшись под давлением на фоне фиксации прибыли, начал снижение. По мнению ряда аналитиков, падение цен на импорт и низкое значение индекса цен производителей дают основание предполагать падение индекса потребительских цен до 1% к концу текущего года. Следовательно, есть повод для сокращения открытых длинных позиций по фунту, и это повышает риски развития более масштабной нисходящей коррекции по нему.
Довольно важным событием прошлой недели стало расширение Европейским союзом и Соединенными Штатами Америки санкций против Российской Федерации в связи с эскалацией военного конфликта на востоке Украины, что происходит не без участия российской стороны. Более жесткие санкции спровоцировали коррекцию на фондовых рынках на фоне бегства инвесторов из рисковых активов. Это, в свою очередь, повысило спрос на «активы-убежища», к которым традиционно относятся японская иена и золото. Для оценки потенциального вреда для экономики России потребуется некоторое время, и спекулянты будут корректировать свои действия в соответствии с новыми данными.
На этой неделе запланировано:
Понедельник, 21 июля
16:30 – США. Индекс национальной активности Чикагского ФРС (июнь).
Вторник, 22 июля
07:00 – Австралия. Выступление главы РБА Глена Стивенса;
10:00 – Швейцария. Торговый баланс;
16:30 – США. Индекс потребительских цен (м/м, г/г) (июнь);
16:30 – США. Индекс потребительских цен без учета продовольственных товаров и энергоносителей (м/м, г/г);
18:00 – США. Продажи существующего жилья.
Среда, 23 июля
05:30 – Австралия. Индекс потребительских цен (кв/кв, г/г) (второй квартал);
12:30 – Великобритания. Протокол заседания Банка Англии;
16:30 – Канада. Розничные продажи (м/м);
18:00 – Еврозона. Уровень доверия потребителей (июль);
18:30 – США. Изменение запасов нефти и нефтепродуктов от EIA.
Четверг, 24 июля
01:00 – Новая Зеландия. Решение Резервного банка Новой Зеландии по процентной ставке;
03:50 – Япония. Скорректированное сальдо торгового баланса (июнь);
03:50 – Япония. Общее сальдо торгового баланса;
05:35 – Япония. Индекс деловой активности в производственной сфере Nomura/ JMMA (июль);
05:45 – КНР. Индекс деловой активности в производственном секторе HSBC (июль);
11:30 – Германия. Индекс деловой активности в производственном секторе Markit (июль);
12:00 – Еврозона. Составной индекс деловой активности в производственном секторе Markit (июль);
12:00 – Еврозона. Индекс деловой активности в производственном секторе Markit (июль);
12:30 – Великобритания. Розничные продажи (м/м, г/г);
16:30 – США. Первичные заявки на пособие по безработице;
17:45 – США. Индекс деловой активности в производственном секторе Markit (июль);
18:00 – США. Продажи новых домов (м/м).
Пятница, 25 июля
03:30 – Япония. Индекс потребительских цен в регионе Токио (г/г) (июль);
03:30 – Япония. Национальный индекс потребительских цен (г/г) (июнь);
03:50 – Япония. Иностранные инвестиции в японские акции;
12:00 – Германия. Индекс делового оптимизма от IFO (июль);
12:00 – Германия. Индекс экономических ожиданий от IFO (июль);
12:00 – Германия. Индикатор оценки текущей ситуации от IFO (июль);
12:30 – Великобритания. Валовой внутренний продукт (кв/кв, г/г) (второй квартал);
16:30 – США. Заказы на товары длительного пользования (июнь).
На этой неделе трейдерам следует обратить особое внимание на следующие данные: во вторник – потребительская инфляция в США; в среду – индекс потребительских цен в Австралии и протокол последнего заседания Банка Англии; в четверг – решение Резервного банка Новой Зеландии по процентной ставке; в пятницу – потребительская инфляция в Японии.
Автор: Антон Харитонов, аналитик МОФТ
По материалам traders-union.ru
Добавлено через 10 минут
Доллар/франк все еще в диапазоне
Прошлая неделя не стала интересной и в отношении пары доллар/франк. Она нашла поддержку в районе 89-й фигуры, а затем смогла подняться и снова безуспешно протестировать 90‑ю фигуру. Пробиться и закрепиться выше «быкам» и не удалось, но и попытки возобновления снижения пока ограничены локальной поддержкой в районе 0.8970. Таким образом, расклад остается прежним: для продолжения роста доллару необходимо преодолеть сопротивление в районе 0.9000, а «медведям» для возвращения контроля над ситуацией необходимо пробиться ниже 0.8900-0.8855.
Автор: Павлеев Александр, аналитик МОФТ
По материалам traders-union.ru
Добавлено через 11 минут
Доллар/иена не оставляет попыток пробить 101.22
«Медведи» по паре доллар/иена не оставляют попыток преодолеть поддержку в районе 101.22, которые пока были безуспешными. Тем не менее, восстановление доллара было ограничено сопротивлением в районе 101.80, после тестирования которого «американец» снова вернулся к вышеуказанной поддержке. На данный момент она снова тестируется и может быть пробита. В этом случае следует ожидать падения до 100.68/00. Впрочем, особая активность «медведей» пока не наблюдается, и если поддержка снова устоит, а доллар поднимется выше 101.59, то «медвежий» сценарий окажется под угрозой срыва.
Автор: Юдаев Роман, аналитик МОФТ
По материалам traders-union.ru