Анализ рынка от IC Markets.

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 23.01.18 г.

GBPUSD

Новостной фон:
Ожидание скорейшего разрешения кризиса, связанного с выходом Великобритании из ЕС, поддерживает стерлинг. Также пара получает поддержку на волне «слабости» доллара США.

Техническая картина:
Цена находится выше уровня разворота PIVOT 1.3927. Объемы перед открытием торгов в Европе растут. Momentum на вероятность локального снижения цены.

Торговые рекомендации.
У пары есть потенциал роста к 1.4050 на фоне не только ожидания разрешения проблем Brexit’a, но и по причине недоцененности стерлинга против доллара США после его падения в 2016 году.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 23.01.2018 г.

Заседание ЕЦБ может разочаровать рынки

Торги в Европе на рыках акций во вторник начались на позитивной ноте на волне новости, что в Штатах преодолен shutdown. Кроме этого, рынки ждут публикации позитивных данных из еврозоны и Германии.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX – 13.578,50 (+0,85%)
FTSE 100 - 7.732,25 (+0,22%)
CAC 40 - 5.566,50 (+0,44%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется с повышением по итогам заседания ЦБ Японии, который дал понять, что не планирует в ближайшее время менять курс монетарной политики. Но изменения остаются незначительными в ожидании уже итога заседания ЕЦБ по денежной политике, которое состоится в этот четверг.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1,2250 (-0.10%), GBPUSD - 1,3965 (-0.15%), USDJPY – 110,98 (+0.06%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе растут на волне коррекции вверх после снижения в последнее время в преддверии публикации данных по запасам нефти и нефтепродуктов в Штатах. Brent на момент написания комментария растет на 0.48% до 69.39 доллара за баррель. WTI прибавляет на 0.58% до 63.94 доллара за баррель.

Мы ожидаем продолжения консолидации евро до заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Но само заседание банка может оказаться разочаровывающим, как и ЦБ Японии.

Во вторник выйдут данные по объему промпроизводства в РФ, индекса экономических настроений от ZEW для Германии и еврозоны.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ пары XAU/USD на 24.01.2018
По золоту необходимо отметить новый уровень поддержки 1331.70 – 1334.90, который был образован вчера и в котором сосредоточен очень крупный объем, что только усиливает его значение. Также необходимо отметить, что после образования поддержки, цена продолжила свой рост и торгуется чуть выше данной отметки.
Таким образом, по золоту стоит рассматривать исключительно покупки в текущий момент.

Длинные позиции стоит открывать после небольшой и плавной коррекции цены вниз, чтобы получить более выгодную точку входа. Стоп лосс необходимо ставить под новый уровень поддержки. Потенциал сделки составляет более 150 пунктов.

Настроение розничных трейдеров полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций по золоту, т.к. большинство (70%) находится в коротких позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 24.01.2018 г.

Евро может продолжить затянувшийся период консолидации

Иена получила во вторник заметную поддержку по итогам заседания ЦБ Японии, который, с одной стороны, продемонстрировал склонность к продолжению мягкого монетарного курса1 неопределенный период времени, но с другой, в своей резолюции показал, что видит «снижение инфляционных рисков». Этой фразы было достаточно для того, чтобы иена после консолидации в азиатскую торговую сессию перешла к локальному росту уже на торгах в Европе днем.

Х. Курода, управляющий ЦБ Японии, пытался остановить укрепление иены сообщением, что «пока (мы) не достигли точки, в которой следует обсуждать выход (из денежно-кредитного стимулирования), так как инфляция все еще далека от целевого уровня в 2.0%». (DJ Newswires) Но инвесторы проигнорировали его слова и начали покупать иену.

Теперь после заседания ЦБ Японии все внимание рынка сконцентрировано на итогах заседания ЕЦБ, которое состоится в четверг и несомненно окажет сильное влияние на мировые рынки.

Во вторник евро никак не отреагировал на публикацию хороших данных экономической статистики из ФРГ и еврозоны. В соответствии с представленными значениями индекса экономических настроений от ZEW в еврозоне показатель заметно прибавил в январе до 31.8 пункта против роста до 29.0 пункта в прошлом месяце. В Германии индикатор поднялся до 20.4 пункта с 17.4 пункта.

На наш взгляд, такое положение дел можно объяснить желанием участников рынка сначала увидеть результат заседания Европейского центрального банка, а затем уже принимать судьбоносные решения. Оценивая результат этого заседания, мы по-прежнему придерживаемся мнения, что европейский регулятор проявит осторожность в своем коммюнике относительно вероятности прекращения мер стимулирования в этом году. Напомним, что именно эта идея и является основным стимулом для укрепления евро. Вероятнее всего, банк укажет на то, что будет действовать последовательно в своем движении в перспективе к нормализации денежно-кредитной политики.

Похоже, что и в своем выступлении на пресс-конференции президент ЕЦБ М. Драги также постарается рынкам объяснить, что регулятор будет действовать постепенно в своих планах по денежной политике, при этом оглядываясь на ситуацию в экономике. Он должен будет обязательно прокомментировать важность оценки динамики инфляции, ссылаясь не ее важное место в обсуждении перспектив монетарной политики.

Как все-таки может отреагировать рынок на такой вариант итога заседания ЕЦБ?

Как нам представляется, по итогам заседания евро может либо оказаться локально под давлением, либо, что наиболее вероятно, и далее продолжить консолидироваться в паре с долларом США. Это может происходить, потому что лишенный импульса к росту евро будет удерживаться благодаря слабости доллара, который, скорее всего, будет оставаться в таком состоянии до мартовского заседания ФРС, на котором есть высокая вероятность очередного повышения процентных ставок.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 24.01.18 г.

USDJPY

Новостной фон:
Пара вырвалась из диапазона 110.30-111.40 на волне сохраняющихся ожиданий, что ЦБ Японии все-таки в этом году начнет ликвидацию мер стимулирования. Также иена растет на фоне слабости доллара, вероятно, по причине утверждения в должности главы ФРС Дж. Пауэлла Сенатом во вторник.

Техническая картина:
Цена расположена ниже нижней линии полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится ниже уровня в 50% и приближается к зоне перепроданности. Stoch уже расположились в ней. MACD ниже нулевой отметки и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Пара вырвалась из диапазона, но может скорректироваться к отметке 110.30 и, если она устоит, то продолжить снижение к 109.00.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets.

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 24.01.2018 г.

Европа напряженно ждет заседание ЕЦБ

Торги в Европе на рыках акций в среду начались смешанно в фокусе рынка грядущее заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Давление на рынок также оказывает локальное снижение котировок сырой нефти, которые находятся под давлением выхода данных по запасам нефти и нефтепродуктов от Американского института нефти.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX – 13.569,50 (+0,07%)
FTSE 100 - 7.721,50 (-0,13%)
CAC 40 - 5.528,30 (-0,13%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется со снижением после утверждения Сенатом Дж. Пауэлла на посту нового главы ФРС, которое состоялось во вторник.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1,2323 (+0.20%), GBPUSD - 1,4046 (+0.31%), USDJPY – 109,98 (+0.06%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе снижаются на волне выхода данных по запасам нефти в Штатах от Американского института нефти, которые показали рост на 4.755 млн баррелей за прошлую неделю. Brent на момент написания комментария снижается на 0.37% до 69.70 доллара за баррель. WTI теряет 0.08% до 64.42 доллара за баррель.

Доллар будет и далее оставаться в краткосрочном периоде под давлением.

В среду будут опубликованы данные индекса деловой активности в производственном секторе Германии и еврозоны, значения по занятости в Великобритании. Выйдет большой пакет статистики с рынка жилой недвижимости в Штатах. И, конечно, будут опубликованы данные по запасам сырой нефти в США.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ пары EUR/USD на 25.01.2018
Евро продолжило свой рост, при чем на восходящее движение было поддержано крупным объемом. Также необходимо выделить новый уровень поддержки 1.2350 – 1.2365, в котором сосредоточен крупный объем.
Учитывая все вышеперечисленные факторы, стоит отдать предпочтение длинным позициям по паре EUR/USD.

Покупки стоит открывать после небольшой и плавной коррекции цены вниз, чтобы получить более точный сигнал для входа в рынок. Стоп лосс необходимо ставить под новый уровень поддержки. Потенциал сделки более 100 пунктов.

Что касается сентимента рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций по евро, так как большинство розничных трейдеров (79%) находятся в продажах.

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 25.01.2018 г.

Доллар может снижаться весь первый квартал

Американский доллар вновь погрузился под новую волну распродаж на фоне новости о том, что американский Сенат во вторник принял решение утвердить в должности руководителя ФРС Дж. Пауэлла.

Такую реакцию рынка, возможно, можно объяснить ожиданием того, что новый глава центрального банка может и не выполнять собственные слова, сказанные на слушаниях в Сенате в ноябре прошлого года. А он тогда заверил сенаторов, что будет придерживаться монетарного курса Дж. Йеллен, которая считает, что необходимо продолжать плавный цикл повышения процентных ставок.

Пауэлл в экспертной среде рассматривается, как сторонник более взвешенного и осторожного курса денежно-кредитной политики в нынешней экономической ситуации, чем Йеллен, поэтому на рынке есть мнение, что новый руководитель Федрезерва может больше уделять внимание поступающим экономическим данным, в особенности цифрам по потребительской инфляции, которые все еще далеки от целевого уровня в 2.0%. Это наводит на мысль, что регулятор может сделать паузу в повышении процентных ставок в этом году. На этих собственно ожиданиях и происходит падение курса американской валюты.

Дополнительным негативом для доллара стало заявление Министра финансов США С. Мнучина, который, как сообщает Bloomberg одобрил снижение доллара, выступая на экономическом форуме в Давосе.

«Очевидно, что более слабый доллар хорош для нас, поскольку это касается торговли и возможностей, - заявил Мнучин журналистам на Всемирном экономическом форуме (ВЭФ) в Давосе, Швейцария. - Но опять же я думаю, что в долгосрочной перспективе сила доллара - это отражение силы американской экономики и того факта, что он является и будет оставаться основной валютой с точки зрения резервной валюты». (Bloomberg)

Сводя воедино назначение на пост главы ФРС «голубя» Дж. Пауэлла, заявление министра С. Мнучина и явную протекционистскую политику президента Д. Трампа, можно говорить о том, что это нынешний тренд, который будет негативно влиять на курс доллара. И если в этой ситуации потребительская инфляция не оживится можно действительно ожидать паузы в повышении процентных ставок.

Дополнительное давление на доллар также оказывают и надежды рынков, что ЕЦБ, Банк Англии и ЦБ Японии, а также другие регуляторы стран валюты которых входят в основные и торгуются к доллару могут начать активнее менять свои курсы денежно-кредитных политик.

Оценивая вероятность такого варианта развития событий, мы считаем, что доллар может остаться под значительным давлением до окончания первого квартала текущего года.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 25.01.18 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара продолжает оставаться в краткосрочном восходящем тренде на волне в первую очередь глобальной слабости доллара. Итог заседания ЕЦБ может и не оказать заметного негативного влияния на евро.

Техническая картина:
Цена расположена выше средней линии полос Боллинджера, выше EМА 5 и ЕМА 13. RSI находится в зоне перекупленности. Stoch уже расположились в ней. MACD выше нулевой отметки и растет. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Пара по итогам заседания может продолжить рост до 1.2500.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets.

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 25.01.2018 г.

Заседание ЕЦБ сегодня в фокусе рынков

Торги в Европе на рыках акций в четверг начались смешанно. Инвесторы ожидают результата заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике, который несомненно окажет влияние не только на европейский рынок акций, но и на мировые рынки.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX – 13.376,50 (-0,29%)
FTSE 100 - 7.651,00 (+0,10%)
CAC 40 - 5.504,50 (+0,17%)

На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется со снижением по отношению к основным валютам. Давление на доллар оказывает по двум направлениям. С одной стороны, откровенная поддержка низкого курса Трампом и Министром финансов США Мнучина, а также высокими ожиданиями, что другие крупнейшие мировые ЦБ будут прекращать стимулирование и приступят к повышению процентных ставок на волне экономического роста.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1,2413 (+0.03%), GBPUSD - 1,4241 (+0.01%), USDJPY – 109,07 (-0.14%). Сегодня в фокусе рынка итоги заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике.

Цены на сырую нефть на торгах в Европе растут на волне падения курса американского доллара, а также ожидания, что рост добычи нефти в мире будет с лихвой компенсироваться высоким спросом. Brent на момент написания комментария растет на 0.43% до 70.83 доллара за баррель. WTI прибавляет 0.78% до 66.12 доллара за баррель.

Доллар будет и далее оставаться в краткосрочном периоде под давлением.

В четверг будут опубликованы данные индекса потребительского климата и индекса делового климата IFO в ФРГ. В центре внимания рынка будет результат заседания ЕЦБ по монетарной политике. Состоится пресс-конференция М. Драги. Также будут обнародованы значения объема розничных продаж и по занятости в РФ. Выйдут цифры сальдо внешней торговли товарами и по продажам нового жилья в США.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets