"Fort Financial Services"-ежедневные аналитические обзоры
01.12.2015
Фундаментальный анализ
На протяжении ноября доходность германских бондов зафиксировала снижение на 5 баз. пункта. Рост среднего заработка привел к увеличению потреб. расходов. Для инфляции это хороший фактор. На рынке ценных бумаг динамика была смешанной: доходность бондов Германии десятилетней давности снижалась против заокеанских аналогов, но при этом был зафиксирован рост к великобританским бумагам, благодаря чему котировки евро/фунта умеренно росли. Тогда как пара EUR/USD показала незначительное снижение.
Дифференциал британских бумаг и американских превысил отметку 40 баз. пункта. Представленная вторая оценка британского ВВП сохранилась на прежней отметке 0.5%. Стерлинг из-за этого лишился возможности продолжить краткосрочный коррекционный рост. Количество инвестиций было пересмотрено в положительную сторону на 0.7%, по сравнению с минувшей четвертью и на 6.6% с тем же периодом предыдущего года. Великобританские предприятия увеличивают вложения в инвестиции. На стоимости «зеленого» позитивно отразились распродажи на рынке биржевых товаров, так как их цена деноминирована в долларах. Пара GBP/USD в понедельник снижалась и только в конце торгов незначительно скорректировалась вверх.
Паника на рынке акций поднебесной увела за собой вниз другие площадки Азии и привела к закрытию керри трэйд, что вызвало спрос на японскую валюту, как низкорисковой валюты. Стоимость пром. металлов и «черного золота» упала. Это поддержало «бакс», так как стоимость биржевого сырья представлена в американских долларах. На рынке долгов доходность заокеанских гос. трежирс и японских демонстрировала расширение. Это послужило первым сигналом на завершение тех. коррекции, наблюдаемой с 18 ноября. В первый торговый день пара USD/JPY подросла.
Технический анализ
EUR/USD
Общий обзор
Были представлены предварительные ноябрьские данные касательно немецкой инфляции. Индекс потреб цен вышел на уровне 0,1% м/м и 0,4% г/г. Негативная динамика на нефтяном рынке сказывается отрицательно на CPI Германии. Бычьи настроения по «баксу» поддерживались благодаря сохраняющимся ожиданиям инвесторов касательно ужесточения политики Федрезервом на декабрьском заседании.
Медведям удалось опустить котировки ниже уровня 1.0630. Тестирование данной отметки, уже выступающей как сопротивление, было неудачным, и в результате уровень торгов закрепился в области поддержки 1.0550.
В районе 1.0550 расположена первая поддержка, ниже 1.0420. В области 1.0630 находится первое сопротивление, выше – 1.0730.
Сигнал на продажу сильный и подтвержденный. Цена расположена ниже облака Ишимоку, а линия Чинкоу-Спан находится выше уровня цены. Tenkan-sen и Kijun-sen демонстрируют горизонтальное движение. Актуальность нисходящего движения сохранится, пока цена находится под облаком Ишимоку.
Гистограмма MACD расположена в отрицательной зоне. Цена снижается.
Торговые рекомендации
Пробой поддержки 1.0550 может привести к снижению в область 1.0420, после чего начнется коррекция вверх.
Фунт (GBP)
Общий обзор
Медвежьи настроения доминировали в этой паре. Для великобританских активов негативная динамика на облигационном рынке сохранилась. Доходность десятилетних бумаг упала против заокеанских аналогов и немецких. Кроме того, еще одним поводом покупать доллар против стерлинга стали высказывания главного британского банкира, сообщившего, что период низких процентных ставок в Англии может продлиться еще долгое время.
Удалось пробить поддержку 1.5100, и инструмент достиг отметки 1.5040. Продавцы предприняли попытку пробития данной преграды на пути вниз, и закрепить позиции ниже. Однако пробой был краткосрочным, и пара вернулась в область отметки 1.5040.
В районе 1.4970 расположена поддержка. В области 1.5040 находится первое сопротивление, выше – 1.5100.
Сигнал на продажу сильный и подтвержденный. Цена расположена ниже облака Ишимоку, а линия Чинкоу-Спан находится выше уровня цены. Tenkan-sen и Kijun-sen демонстрируют горизонтальное движение. Актуальность нисходящего движения сохранится, пока цена находится под облаком Ишимоку.
Гистограмма MACD расположена в отрицательной зоне. Цена корректируется.
Торговые рекомендации
Есть все основания полагать, что цена закрепиться ниже 1.5040 и южное движение по паре продолжится, таргетом будет выступать поддержка 1.4970.
Иена (JPY)
Общий обзор
Медведи по инструменту доллар/иена сохраняли лидерство. Октябрьский релиз касательно японского пром. производства стал приятным сюрпризом на фоне позитивной динамики показателя PMI. Однако это не хватило для развития нисходящего движения, и пара подросла.
Цена повторно проверила на прочность поддержку коррекционного коридора – уровень 122.40, затем рост возобновился. Торги проходили в районе отметки 123.20. Наблюдающийся рост являлся продолжением бокового коррекционного движения в коридоре 123.20-122.40.
В районе 122.40 расположена первая поддержка, ниже – 121.30. В области 123.20 находится первое сопротивление, выше – 123.80.
Сигнал на покупку слабый и неподтвержденный. Цена расположена выше облака Ишимоку, а линия Чинкоу-Спан находится ниже уровня цены. Tenkan-sen демонстрирует восходящее движение, а Kijun-sen – горизонтальное, и формируют «Золотой крест». Актуальность восходящего движения сохранится, пока цена находится над облаком Ишимоку.
Гистограмма MACD расположена в положительной зоне. Цена растет.
Торговые рекомендации
Если уровень 123.20 будет пробит, и котировки закрепятся выше, то это станет сигналом начала очередной стадии бычьего движения, таргетом которого будет выступать сопротивление 123.80.
* Аналитический обзор представлен ведущим аналитиком брокера Fort Financial Services ,Александром Кофманом.
